AInvestor Score: Definition och Beräkning
AInvestor Score är en sammansatt 0–100-rankning som sammanfattar fundamental-, värdering- och momentumsignaler i ett enda score för att jämföra företag.
Hur poängen är konstruerad (steg för steg)
- Samla funktionsuppsättning: Samla komponentmått för företaget såsom lönsamhet (ROIC, EBITDA-marginal), tillväxt (intäkts- eller vinsttillväxttakt), kassaflödesgenerering (FCF-avkastning), skuldsättning (nettoskuld / EBITDA), värdering (P/E, EV/EBITDA relativt jämförbara företag) och prisomentum.
- Sanitet filtrering: Säkerställ att erforderliga inmatningar existerar och är numeriska; markera saknade värden och tillämpa rimliga standardvärden eller flaggor. Vissa mått kräver positiva nämnare och utesluts när de är ogiltiga.
- Winsorisering / Cap-extremvärden: Begränsa extrema mätvärden (t.ex. topp/botten-percentiler) för att minska känsligheten för felaktiga eller engångsvärden.
- Normalisera mått: Konvertera råmått till en gemensam 0–100-skala med percentil- eller z-score-mappning inom ett lämpligt universum (sektor- eller global peer-uppsättning). Till exempel mappar högre ROIC till ett högre normaliserat del-score medan högre skuldsättning mappar till ett lägre del-score.
- Tillämpa vikter: Multiplicera varje normaliserat del-score med dess fördefinierade vikt. Typiska viktkategorier inkluderar Kvalitet (lönsamhet, return-mått), Tillväxt (intäkts-/vinsttillväxt), Värdering (relativ P/E, EV/EBITDA, FCF-avkastning), Momentum (prisbaserade signaler) och finansiell hälsa (skuldsättning, likviditet).
- Aggregera: Summera de viktade del-poängen och omskala till ett 0–100-intervall. Om kritiska mått saknas tillämpar aggregeringen en straffavgift eller justerar nämnaren så att poängen förblir jämförbar.
- Stabilitets-utjämning: Blanda eventuellt den aktuella poängen med tidigare historiska poäng för att undvika överdriven poängvolatilitet från en enda datarevision.
- Utmatning och flaggor: Returnera det slutliga numeriska poänget plus komponentuppdelning (del-poäng, vikter), valideringsflaggor (t.ex. saknade inmatningar), konfidensnivå, eventuella branschtrend-justeringar och en framgångs-/kvalitetsindikator. Nedströmskonsumenter använder dessa fält för visning, sortering och filtrering.
- Branschtrend-justeringar: Tillämpa sektorsentiment endast på gränsfall i poängen. Positiv branschtrend: uppgradera gränsfall. Negativ branschtrend: nedgradera gränsfall. Neutral trend: ingen justering. Dessa justeringar är konservativa och appliceras endast när poängen ligger nära tröskelvärden.
- Utdata-sammanfattning: Den slutliga utdata inkluderar det numeriska poängvärdet (0–100), komponentuppdelningar (delpoäng och viktningar), valideringsflaggor (saknade eller ogiltiga inmatningar), konfidensnivå, eventuella branschtrend-justeringar och en framgångs-/kvalitetsindikator för nedströmsanvändning.
Notes
- Poäng är relativa till det normaliseringsuniversum som används (sektor vs. globalt kan ändra percentiler).
- En poäng på 80+ indikerar vanligtvis starka mått genomgående; 40–60 är neutral; under 30 föreslår väsentliga svagheter.
- Komponentuppdelningen är lika viktig som det övergripande poänget — ett högt poäng drivs helt av momentum skiljer sig från ett som drivs av fundamentals.
Tolkning & praktiska anteckningar
AInvestor Score ger ett sammansatt mått som hjälper investerare att snabbt bedöma aktier utifrån flera dimensioner av kvalitet, tillväxt och värdering. Högre poäng indikerar starkare fundamentals, men investerare bör alltid granska komponentuppdelningen för att säkerställa att poängen överensstämmer med deras investeringsteis.
Se hur AInvestor Score presterar
För att förstå hur AInvestor Score översätts till verkliga resultat kan du granska vår historiska backtest och utforska aktuella aktieanalyser där poängen används för värdering och rankning: